大家(jiā)好，简单(dān)看一(yī)个基(jī)金经(jīng)理，把新能源(yuán)全部砍仓，梭(suō)哈AI了。

　　海(hǎi)富通吕越超“All in”了AI

　　这个周末，市场(chǎng)都在讨(tǎo)论一(yī)个(gè)基金经理，海(hǎi)富通的吕越(yuè)超老师。

　　从其管理(lǐ)的(de)海(hǎi)富通股票混合来看(kàn)，截至去年年底，持仓基本为(wèi)新能源板块股票。

　　结(jié)果到了(le)今(jīn)年一季度末，已(yǐ)经基本清仓了新能源，梭哈AI板块。

　　除了海(hǎi)富通(tōng)股票(piào)混合外，其他三只产品也基本重仓了(le)AI板块。

　　吕(lǚ)越超在一(yī)季(jì)报称，在一季度的操(cāo)作中，本基金总体把握住(zhù)了市场的节奏变(biàn)化和结构转(zhuǎn)换，降低了新(xīn)能 源板块的配置权重，较好地把握了 TMT 板块的投资机会，组合调整取得了明显(xiǎn)的超额收益。

　　另外，他称(chēng)，中国特色估值体(tǐ)系(xì)所(suǒ)代表的传(chuán)统实体行(xíng)业正(zhèng)在(zài)被市场一(yī)部(bù)分“聪(cōng)明(míng)钱(qián)”定(dìng)价，后续可(kě)能成为市场最(zuì)有(yǒu)持续(xù)性(xìng)的一条结构(gòu)主线。

　　数据显示(shì)，海富通(tōng)股票(piào)混合今年(nián)以来涨了14％，其他三只产品今年以来均取得正收(shōu)益。

　　至于Ai板(bǎn)块后(hòu)市怎么(me)走？

　　中(zhōng)信证券(quàn)认(rèn)为，AI主题板块(kuài)在短(duǎn)期高度依赖交易(yì)，阶(jiē)段性失去(qù)靠配置获取(qǔ)超额回报的特征。TMT板块成交占全市(shì)场(chǎng)比重超(chāo)40％的天数已累计达到22天，上一次出现持续成(chéng)交占比(bǐ)超(chāo)过40％的板块是(shì)2021年7月底的(de)电力(lì)设备及新(xīn)能源，持(chí)续约(yuē)28个交易(yì)日，在此期间新能源ETF累(lèi)计(jì)收益率仅有2.5％，期间最高累计回报率为+8.8％，最(zuì)低累(lèi)计回报率为-4.8％。近期TMT板块也呈现出类(lèi)似(shì)特征(zhēng)，尽管热闹，但不(bù)赚钱。过去(qù)两周，科创芯片ETF、通信ETF、游戏传(chuán)媒ETF分别出现过6次(cì)、6次和5次(cì)单日(rì)涨幅超过2％的行(xíng)情，最(zuì)大单日(rì)涨幅分别达到6.0％、4.2％和3.5％，但区间(jiān)跌幅达(dá)到-1.1％、-2.4％和-1.6％，若包(bāo)含其他(tā)AI相(xiāng)关主题ETF在内，平均跌幅(fú)达到-4.5％。两(liǎng)周张姓与什么姓是世仇 全国张姓是一家吗时间TMT板块累计成交(jiāo)了5.41万亿元，但总市值反而减少了6717亿元，较4月第一(yī)周(zhōu)降低约(yuē)5.4％，是典型的减量博(bó)弈(yì)。

　　而招商(shāng)证券认为(wèi)，TMT大(dà)年通(tōng)常(cháng)分为“春季躁(zào)动”“获利回吐”“盛夏攻势”“获(huò)利了结”四波行(xíng)情，春季躁动后往往会有一波明显的(de)调(diào)整，时间在(zài)1-2个月，幅(fú)度在20％左右。面对这种调整，逢(féng)低加(jiā)仓是最(zuì)佳策略(lüè)，因为往往后续盛夏攻势(shì)大概率创新高。如果今(jīn)年在业绩披露期结(jié)束(shù)后，随着(zhe)AI+/数字经济/自主可控等大产业趋势以政府支持力度进一(yī)步(bù)加大、资本(běn)开支增加、订单(dān)增加和(hé)产品销(xiāo)量业绩(jì)的改善逐(zhú)渐被(bèi)市场所确(què)定，则TMT将会重回上行趋势，进入盛夏攻(gōng)势(shì)。

　　中(zhōng)泰证券认(rèn)为，AI等板(bǎn)块或阶段性见顶，指数上半年阶段性顶(dǐng)部亦(yì)或基本形成本轮调(diào)整标志着AI等(děng)高位板块或(huò)阶段性见(jiàn)顶，指数上半(bàn)年(nián)阶段性顶(dǐng)部亦(yì)或基本形成。本次大幅调整主要(yào)还是因为(wèi)在AI相关(guān)板块(kuài)市场情绪处于极值的情况下，叠加上述(shù)基本面(miàn)风险(xiǎn)因素逐(zhú)步发酵，市场内(nèi)生(shēn张姓与什么姓是世仇 全国张姓是一家吗g)调(diào)整需求出(chū)现集中(zhōng)释(shì)放。就资本市场(chǎng)而言，或代(dài)表本(běn)轮(lún)AI+难以复制2013-2015年互联网+模式。

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 张姓与什么姓是世仇 全国张姓是一家吗